股权资本成本会计的账务处理

（一）股权资本成本会计的账户设置

设立“资本成本”、“股权股利”账户。其中，“资本成本”是为了归集并计算资本成本而设立的账户，其下设立两个二级账户——“债权资本成本”和“股权资本成本”。该科目借方登记企业发生的资本成本；贷方登记转出并计入相关费用科目的资本成本；期末余额应为零。“股权股利”是用于核算应付投资者的资本成本的账户。该科目借方登记已确定要支付的股权资本成本；贷方登记已确认但未支付的股权资本成本；期末余额在贷方，表示尚未支付的股权资本成本。

（二）资本成本会计的账务处理

1、债权资本成本的账务处理

传统财务会计将债权资本成本作为期间费用一并计入“财务费用”账户。而资本成本会计则是将债权资本成本和股权资本成本一起计入“资本成本”账户，并通过该账户分配到各资本使用项目中。当计提债权资本成本时，应借记“资本成本”账户，贷“应付利息”账户；当支付债权利息时，借记“应付利息”账户，贷记“现金”或“银行存款”账户。

2、股权资本成本的账务处理

（1）股权筹资费用的处理。股权筹资费用的账务处理有两种方法：一是直接计入当期费用；二是分期摊销计入当期费用。如果筹资费用数额较小可直接计入当期费用，支付筹资费用的会计分录为：借记“资本成本”账户，贷记“现金”、“银行存款”等账户。如果筹资费用数额较大则应分期计入当期费用，支付筹资费用时会计分录为：借记“待摊费用”或“长期待摊费用”账户，并贷记“现金”、“银行存款”账户。确认筹资费用时应借记“资本成本”账户，贷记“待摊费用”或“长期待摊费用”账户。债权筹资费用如上述股权筹资费用一样处理。

如果筹集股权资本是为用于自制、自建固定资产的建造，在完工前产生的股权筹资费用应资本化，借记“在建工程”或“固定资产”账户，贷“现金”或“银行存款”账户。完工后的股权筹资费用计入“资本成本”账户中。

（2）股东投资报酬的账务处理。股东的投资报酬是通过“股权股利”账户进行核算。在确认股东的投资报酬时，应借“资本成本”账户，贷记“股权股利”账户。

期末，“股权股利”账户按照企业的支付形式转入相应账户。若董事会宣布以发放股利的形式支付股权资本成本，则从“股权股利”账户转入“应付股利”账户的贷方，在发放股利时借记“应付股利”账户，贷记“银行存款”账户。根据经营者要求将支付的股权股利作为追加投资额的，则计入股东权益的“资本公积”账户的贷方。

3、分配资本成本的账务处理

（1）对购进机器设备及自建厂房等固定资产上占用的资本成本的账务处理。购置的固定资产，需承担的资本成本可直接计入固定资产所属部门的费用账户，借记“管理费用—资本成本”账户，贷记“资本成本”账户。自制、自建固定资产在完工前所承担的资本成本需要资本化，计入“在建工程”或“固定资产”账户，之后承担的资本成本费用计入固定资产所属部门的费用账户的借方。

（2）其他剩余的资本成本作为期间费用计入“管理费用—资本成本”账户的借方。

股权资本成本会计信息能真实反映企业经营状况，有利于信息使用者做出合理的决策。对于现阶段的中国来说，没有发达的金融市场、完善的现代公司制度和完善的会计信息系统作为股权资本成本会计的基础环境，就很难达到它的功能。但这并不能否认股权资本成本会计对我国的现实意义。资本成本信息有助于将国有企业经营业绩和国有资产保值增值的考核与社会经济发展目标联系起来。同时，它有助于企业树立资本成本意识。这对于我国企业转换经营机制和上市公司资金营运也具有现实指导意义。