基金除权就是基金公司分红后，其基金净值作出相应向下的调整。基金除权就是扣除分红现金。

　　如果以股票为例，因发放股票股利而向下调整股价就是除权，因发放现金股利而向下调整股价就是除息。

　　由于分红后持有基金的客户权益有变，除权来造成基金净值下跌，以此提示交易市场该基金因发行基金份额已增加，其内在价值已被摊薄。